Gli investitori che hanno fatto il giro del blocco una o due volte conoscono senza dubbio FAANG, un acronimo ampiamente utilizzato che rappresenta alcune delle aziende di maggior successo in una generazione:
- Facebook, che ha cambiato nome in Metapiattaforme
- Mela
- Amazzonia
- Netflix
- Google, che è stato rinominato come Alfabeto
Queste aziende sono pioniere, rivoluzionarie e leader nei rispettivi settori. Nessuna piattaforma regge il confronto con Facebook quando si tratta di social media; L’iPhone di Apple non ha rivali; Amazon ha rivoluzionato la vendita al dettaglio digitale; Netflix è stato a lungo il volto dello streaming video; e la ricerca di Google era così onnipresente che è diventata un verbo. Gli investitori in queste società hanno goduto dei frutti del loro predominio, con guadagni che vanno dal 333% al 2.080%, anche dopo il recente attacco da parte del mercato ribassista.
Dati per Grafici Y
Tuttavia, se ognuno di questi disgregatori ha una cosa in comune, è la crescita senza rivali dell’ultimo decennio Maggio hanno raggiunto il picco. Il mercato azionario è un meccanismo lungimirante e gli investitori stanno cercando di identificare i titoli che apriranno la strada al prossimo 10 anni. Con questo in mente, consideriamo le aziende del mio acronimo GHOST di recente creazione, che potrebbero aprire la strada nel 2023 e oltre.
Global-e Online
Gli investitori sono stati ombrosi riguardo alla decelerazione della crescita che ha afflitto i rivenditori online nell’ultimo anno. È più probabile che le vendite digitali stiano semplicemente prendendo una pausa prima della loro prossima tappa più alta. Il mercato dell’e-commerce dovrebbe salire da 3,3 trilioni di dollari di oggi a 5,4 trilioni di dollari entro il 2026, secondo Morgan Stanley. Le vendite transfrontaliere contribuiranno ad alimentare questa crescita, aiutate da Global-e Online (GLBE -5,97%).
La vendita al dettaglio transfrontaliera è piena di potenziali insidie, tra cui dogane e dazi, conformità normativa internazionale, cambio valuta, lingue straniere e metodi di pagamento locali. Global-e gestisce tutto questo e altro ancoraaiutando i commercianti a entrare nel mercato internazionale potenzialmente redditizio.
In effetti, la centrale elettrica dell’e-commerce Shopify è talmente convinto del successo futuro dell’azienda da possedere una partecipazione del 10,2% in Global-e online per un valore di oltre 373 milioni di dollari, rendendola anche un partner strategico e un fornitore esclusivo di servizi transfrontalieri per gli 1,7 milioni di commercianti di Shopify. Questo è un inebriante sostegno da parte della più grande piattaforma e fornitore di e-commerce del mondo software come servizio (SaaS) strumenti per il retail digitale.
I risultati del terzo trimestre di Global-e placano l’idea che i giorni migliori dell’e-commerce siano passati. Nel terzo trimestre, i ricavi sono cresciuti del 79% su base annua, trainati dal volume lordo delle merci (GMV) in aumento del 77%. La società continua a generare una perdita netta secondo i principi contabili generalmente accettati (GAAP), ma genera un flusso di cassa operativo positivo, il che dimostra che la mancanza di profitti è il risultato di elementi non monetari, compreso l’ammortamento.
I risultati suggeriscono che Global-e Online ha la pista interna per la prossima generazione di e-commerce.
HubSpot
Non più confinato al suo radici di marketing in entrata, HubSpot (MOZZI -1,33%) ha ampliato la propria esperienza a quasi tutti gli aspetti della gestione delle relazioni con i clienti (CRM), prendendo una pagina dal Salesforce playbook. L’azienda offre ora una serie di soluzioni che coprono la gamma delle esigenze dei clienti, tra cui marketing, vendite, assistenza, operazioni e un sistema di gestione dei contenuti (CMS).
Nel terzo trimestre, le entrate totali di HubSpot sono cresciute del 38% su base annua a valuta costante, mentre l’utile netto rettificato è cresciuto del 24%. I profitti GAAP sono ancora sfuggenti, ma la società è redditizia su base rettificata e generando un forte flusso di cassa libero, il che suggerisce che i profitti sono solo una questione di tempo.
HubSpot ha anche prodotto una solida crescita dei clienti, con un aumento del 25% su base annua. Allo stesso tempo, i ricavi medi degli abbonamenti per cliente sono cresciuti del 12% e la ritenzione dei ricavi netti è stata del 109%. Entrambi sono stati alimentati dalla continua adozione di più prodotti da parte dei clienti.
Vale anche la pena ricordare che l’opportunità di HubSpot continua a crescere. Il management stima che il suo attuale mercato totale indirizzabile (TAM) di $ 45 miliardi salirà a $ 72 miliardi entro il 2027. Se visto nel contesto delle entrate del 2021 di $ 1,3 miliardi, ciò aiuta a illustrare l’entità dell’opportunità che rimane.
La gestione delle relazioni con i clienti è un fattore chiave per il successo aziendale e HubSpot è un fornitore leader per la prossima generazione di aziende.
Fonte immagine: Getty Images.
Okta
Basta leggere i titoli dei giornali per capire l’importanza di prevenire le intrusioni non autorizzate. Okta (OKTA -0,09%) ha assunto l’incarico a testa alta, ribaltando il genere con soluzioni di verifica dell’identità e gestione degli accessi basate su cloud. La sua piattaforma funge da prima linea di difesa, assicurando che dipendenti, clienti e persino appaltatori che accedono ai sistemi aziendali dispongano delle credenziali necessarie. Inoltre, il modello Zero Trust di Okta sta rapidamente diventando lo standard del settore, godendo di un’ampia adozione. Questo aiuta a impedire ai suoi clienti di finire in prima pagina come l’ultima vittima di intrusioni dannose.
Per il primo trimestre dell’anno fiscale 2023 (terminato il 31 ottobre), i ricavi sono cresciuti del 37% su base annua, mentre l’obbligo di prestazione rimanente (RPO), che è costituito dai ricavi degli abbonamenti non fatturati, è cresciuto del 21%. La parte attuale di RPO è cresciuta del 34% anno su anno, suggerendo che la sua crescita futura sarà probabilmente notevolmente coerente, una considerazione importante in tempi difficili. Inoltre, il management ha dichiarato di aspettarsi profitti rettificati per l’intero anno fiscale 2024, che inizia il 1° febbraio 2023.
Mentre Okta inizialmente ha avuto problemi con l’integrazione di Auth0, l’acquisizione sembra averne girato l’angoloampliando in modo significativo il percorso dell’azienda per la crescita futura.
Inoltre, Okta è stato riconosciuto da entrambi Ricerca Forrest e Gartner come leader nel campo della gestione delle identità e degli accessi dei clienti.
La necessità di rafforzare i sistemi aziendali e prevenire attacchi informatici, violazioni dei dati e altre intrusioni non autorizzate non è mai stata così grande. Okta ha dimostrato il suo valore come leader nel settore.
Fiocco di neve
La trasformazione digitale è in corso, inviando uno tsunami di dati, applicazioni e software al cloud. I dati non filtrati raccolti in un unico posto potrebbero fornire ai leader una ricchezza di informazioni e approfondimenti, ma la sfida non è solo raccogliere sistemi e dati disparati in un unico posto, ma anche avere la tecnologia per estrarre intelligenza significativa.
Fiocco di neve (NEVICARE -0,14%) ha la soluzione. Certo, l’azienda offre la possibilità di archiviare piccole o grandi quantità di dati sul proprio sistema basato su cloud. Ma offre anche una moltitudine di servizi che aiutano le aziende a trasferire e analizzare i dati, ottenendo informazioni fruibili.
Nel terzo trimestre dell’anno fiscale 2023 (terminato il 31 ottobre), i ricavi sono cresciuti di un impressionante 67% su base annua, alimentati dai ricavi dei prodotti che sono cresciuti anch’essi del 67%. Forse ancora più importante, l’RPO di Snowflake, un indicatore anticipatore, è salito del 66%, suggerendo che la sua robusta crescita ha gambe. Le perdite continuano ad accumularsi, ma Snowflake genera un forte flusso di cassa libero, il che dimostra che è solo una questione di tempo prima che l’azienda diventi solidamente redditizia.
Le metriche dei clienti di Snowflake sono altrettanto convincenti. Il numero totale di clienti è cresciuto del 34%, ma quelli che hanno speso 1 milione di dollari o più in ricavi negli ultimi 12 mesi sono cresciuti del 94%, dimostrando il valore che fornisce alle aziende di livello aziendale. Inoltre, i clienti esistenti tendono a spendere di più nel tempo, come evidenziato dal tasso di ritenzione dei ricavi netti dell’azienda pari al 165%.
Questo è solo l’inizio della trasformazione digitale e i prezzi basati sull’uso di Snowflake stanno attirando molti convertiti di nuova generazione.
Lo sportello commerciale
In periodi di crisi economica, una delle prime voci del conto economico a subire un duro colpo è il budget pubblicitario. Di conseguenza, i più grandi inserzionisti digitali del mondo stanno soffrendo. Le entrate pubblicitarie di Alphabet sono cresciute solo del 6% su base annua nel terzo trimestre, mentre Meta Platforms ha registrato entrate declino del 4%.
A confronto, Lo sportello commerciale (TTD -1,35%) – con la sua piattaforma adtech programmatica all’avanguardia – ha prosperato, con entrate che sono cresciute del 31% su base annua, mentre gli utili rettificati per azione sono aumentati del 44%.
Perché la differenza? La piattaforma del Trade Desk è stata progettata per soddisfare le esigenze degli inserzionisti e l’aggiornamento più recente consente agli esperti di marketing di creare campagne pubblicitarie che integrano i propri dati dei clienti proprietari, il che a sua volta li aiuta a raggiungere meglio il proprio mercato di riferimento.
Inoltre, The Trade Desk ha creato un’ampia coalizione dei più grandi inserzionisti del mondo, che stanno adottando il suo Unified ID 2.0, l’erede apparente per sostituire i cookie. Il sistema non utilizza informazioni di identificazione personale, una chiara vittoria in quest’epoca di crescenti preoccupazioni sulla privacy.
Un’altra grande attrazione per gli inserzionisti è il prezzo trasparente di The Trade Desk. L’azienda mostra non solo il costo dell’annuncio, ma il proprio taglio, qualcosa di inaudito nel settore. Ciò fa sì che i clienti tornino di più, come dimostra il suo tasso di fidelizzazione dei clienti del 95%, che è rimasto al di sopra di tale tasso per più di otto anni.
Il Trade Desk adtech le soluzioni sono senza rivali nel settore pubblicitarioche dovrebbe aiutare l’azienda a continuare a crescere negli anni a venire.
John Mackey, CEO di Whole Foods Market, una sussidiaria di Amazon, è membro del consiglio di amministrazione di The Motley Fool. Randi Zuckerberg, ex direttore dello sviluppo del mercato e portavoce di Facebook e sorella del CEO di Meta Platforms Mark Zuckerberg, è membro del consiglio di amministrazione di The Motley Fool. Suzanne Frey, dirigente di Alphabet, è membro del consiglio di amministrazione di The Motley Fool. Danny Vena ha posizioni in Alphabet, Amazon.com, Apple, Global-e Online, HubSpot, Meta Platforms, Netflix, Okta, Shopify, Snowflake e Trade Desk e ha le seguenti opzioni: lungo gennaio 2023 $ 114 chiamate su Shopify e lungo gennaio 2023 $ 116 chiama Shopify. The Motley Fool ha posizioni in e consiglia Alphabet, Amazon.com, Apple, Global-e Online, HubSpot, Meta Platforms, Netflix, Okta, Salesforce, Shopify, Snowflake e Trade Desk. The Motley Fool consiglia Gartner e consiglia le seguenti opzioni: chiamate lunghe da $ 1.140 a gennaio 2023 su Shopify, chiamate lunghe da $ 120 a marzo 2023 su Apple, chiamate brevi da $ 1.160 a gennaio 2023 su Shopify e chiamate brevi da $ 130 a marzo 2023 su Apple. Il Motley Fool ha un politica di divulgazione.
